孟來財設計了一場好戲，他先讓源田的手下誤以為韓奈根上船離開了天津，又在源田去簽合同的路上，安排雜耍班的何大把式以及街坊“小奔頭”等人阻止他在約定時間趕到。韓奈根和孟來財準時來到曹府，借臉上“掛著彩”向曹大人訴說委屈。日本人的囂張霸道，加上長時間的空等，終于讓曹大人做了決定。當狼狽不堪的源田出現時，韓奈根早已簽好了合同。韓奈根在天津終于站穩了腳跟，成立了德發洋行，而孟來財也成為了正式的買辦，他搬離了貧民區，分送給老街坊很多東西，說自己到哪里都不會忘記大家。四年過去了，德發洋行的生意越做越大，買辦孟來財發達了。小云想念寒秋等小朋友，孟來財也覺得新居雖軒敞卻不熱鬧，他請來老街坊們喝酒、劃拳，這引起了韓奈根不滿，要他別再和這些底層的人摻和在一起，眾人聽言默默離開，孟來財借酒勁向韓奈根發火，氣得韓奈根說開除他。酒醒后的孟來財懊惱不已，而韓奈根也后悔萬分，但兩人為了面子誰都不肯先服軟。恰值小奔頭來報告日本洋行的消息，韓奈根終于明白和源田對抗多是靠孟來財這些三教九流朋友的幫助，他不僅收回了開除他的話，還同意他把伶俐的小奔頭留下來當助理。時局動蕩不安，軍火生意也競爭得越發激烈。得知源田花大價錢買通當權派，德國領事要孟來財不惜血本拉攏曹大人，獲得新的合同。孟來財去曹府送厚禮，與剛被轉賣到這里的小雪擦身而過。曹大人接受了厚禮，又不想斷了源田這條財路，只給孟來財提供了幾位原先與源田談生意的買家，讓他自己想辦法。孟來財憑著一張巧嘴，又是分析時局又是痛陳利弊，硬是讓幾個來采購軍火的南方軍官放棄了更便宜的日本貨，轉而欲與德發洋行簽約。為了板上定釘，孟來財抬出曹大人，請幾位軍官同往全聚德赴宴。